Ex-funcionário acusa Celsius de liderar ‘esquema Ponzi’

Credora cripto teria usado recursos dos clientes para manipular o preço de seu token proprietário A Celsius Network, que faz empréstimos com criptomoedas e suspendeu saques no mês passado, usou fundos de clientes para manipular o preço de seu token proprietário e perdeu centenas de milhões de dólares ao não proteger o risco, disse um ex-gerente de recursos da empresa em um processo judicial.
A Celsius acumulou mais de US$ 20 bilhões em ativos oferecendo taxas de juros de até 18% para clientes que depositaram suas criptomoedas. O fundador Alex Mashinsky rebateu as críticas sobre se isso era sustentável, dizendo que a empresa era capaz de ter lucro com essas taxas.
Mas a Celsius estava de fato lutando para cobrir os pagamentos e sofreu severas perdas cambiais devido aos valores flutuantes de diferentes moedas, de acordo com uma queixa apresentada na quinta-feira no tribunal estadual de Nova York pela KeyFi Inc., empresa fundada pelo ex-gerente de recursos Jason Stone.
Stone, que considerou a Celsius como um esquema Ponzi na denúncia, disse que isso o fez perder potencialmente centenas de milhões de dólares em pagamento.
Um porta-voz da Celsius não respondeu imediatamente a um pedido de comentário. Kyle Roche, advogado da KeyFi, não quis comentar.
As alegações ocorrem em meio a uma crise de crédito nos mercados de criptomoedas. O fundo de hedge Three Arrows Capital foi liquidado no mês passado, a corretora Voyager Digital Ltd. entrou com pedido de falência nesta semana e outras empresas que oferecem produtos de alto rendimento, incluindo Babel Finance e Vauld, suspenderam saques.
Os clientes da Celsius não conseguem acessar seus fundos desde 12 de junho. A empresa disse em 30 de junho que está considerando reestruturar suas dívidas.
Mais de um milhão de pessoas confiaram suas economias à Celsius, segundo a empresa. O apelo era óbvio: as taxas pagas eram dezenas ou centenas de vezes mais altas do que as contas de poupança tradicionais.
Nos bastidores, a Celsius estava investindo fundos de clientes em estratégias de negociação arriscadas, sem os devidos controles, de acordo com o processo. A partir de agosto de 2020, a Celsius começou a transferir centenas de milhões de dólares para a empresa de Stone, KeyFi.
Embora as duas empresas não tivessem um acordo por escrito, Stone recebeu as chaves criptográficas privadas dos fundos, o que significa que ele poderia ter fugido com eles, de acordo com a denúncia.
Stone foi encarregado de investir o dinheiro através de DeFi. Abreviação para “finanças descentralizadas”, o protocolo é uma série de aplicativos que permitem que os usuários tomem emprestado, emprestem e negociem entre si, sem intermediários.
Na época, muitos dos aplicativos estavam pagando aos usuários grandes recompensas em criptomoedas proprietárias. A KeyFi lucrou mais de US$ 800 milhões para a Celsius por meio de estratégias DeFi, de acordo com o processo. Stone diz que a Celsius deveria pagar a ele 20% da maior parte disso, mas nunca o fez.
O problema, segundo Stone, foi que Celsius recebeu principalmente depósitos em bitcoin e ethereum, mas suas estratégias renderam recompensas em outras moedas. Isso significava que, se o bitcoin e o ethereum subissem mais rápido que os outros, a Celsius poderia acabar devendo mais do que tinha, mesmo que estivesse ganhando dinheiro.
A Celsius também acompanhou os depósitos dos clientes em termos de dólares americanos, mesmo que fossem realmente devidos bitcoin ou outros tokens, de acordo com o processo. Quando esse erro foi descoberto, resultou em “um buraco de US$ 100 milhões a US$ 200 milhões em seu balanço”, alegou Stone.
Celsius levantou US$ 50 milhões em 2018 vendendo um token proprietário, CEL, e a empresa e seus executivos detinham grandes estoques da criptomoeda.
Stone agora afirma que Celsius em 2020 usou US$ 90 milhões em depósitos de bitcoin para “inflacionar artificialmente” o preço do CEL. Ele diz que isso permitiu que Mashinsky “enriquecesse” e permitiu que a Celsius tomasse empréstimos contra suas participações na CEL. Ele também diz que Celsius emprestou 1 bilhão de tethers do emissor de stablecoin para cobrir o buraco em seu balanço.
Stone diz que terminou seu relacionamento com a Celsius em março de 2021, uma vez que descobriu as impropriedades. Em um post no Twitter, Stone escreveu que Celsius “me garantiu que eles tinham gerenciamento de risco e hedge em vigor. Mas no final de fevereiro de 2021, descobrimos que Celsius havia mentido para nós.”
Enquanto administrava dinheiro para a Celsius, Stone também cuidava de uma conta popular anônima no Twitter com o nome 0xb1, disseram ex-funcionários da empresa à Bloomberg Businessweek em janeiro.
A coleção de tokens não fungíveis dessa conta – arte digital – ganhou tanta atenção que, em outubro, a Creative Artists Agency concordou em representá-la para acordos de licenciamento. 0xb1 pagou mais de US$ 1 milhão pelo “Ape mutante demoníaco” que usa como foto de perfil.
Stone diz no processo que a Celsius permitiu que ele comprasse NFTs como uma espécie de adiantamento sobre sua parte nos lucros da negociação. Ele alega que depois de deixar a empresa, Mashinsky transferiu alguns desses NFTs para a carteira de sua esposa.
O caso é KeyFi Inc. v. Celsius Network Ltd. e Celsius KeyFi LLC, Suprema Corte do Estado de Nova York